Una dintre condițiile care ne permit să vorbim despre activități financiare și economice de succes este analiza stării proprietății și a surselor de formare a proprietății. Acest proces este reflectat într-o serie de indicatori. Analizându-le, se poate evalua formarea și distribuirea finanțelor. Puteți lua în considerare situația generală a entității de afaceri în funcție de productivitatea muncii, rentabilitatea producției, rentabilitatea stocurilor și implementarea planului de vânzări. Ceea ce organizația primește în final este de interes atât pentru autoritățile fiscale, cât și pentru proprietarii înșiși. Într-adevăr, gestionarea competentă a aparatului financiar al întreprinderii este cea care garantează desfășurarea cu succes a activității economice atât în raport cu partenerii, cât și cu sistemul de credit. Acest articol va discuta despre analiza proprietății și sursele formării acesteia.
De ce avem nevoie de o analiză a stării proprietății?
Este într-adevăr necesar să se efectueze o analiză a stării de proprietate a întreprinderii? Desigur, pentru că, în acest moment, analiza structurii surselor de formare a proprietății organizației este destul de răspândită. Este necesar pentru a evalua valoarea totală a întreprinderii. Iar acest indicator, la rândul său, este utilizat în implementarea diverselor tipuri de operațiuni, care includ, de exemplu, privatizarea proprietății. Pentru a închiria ceva sau pentru a prezenta motive pentru suma implicată în operațiunile de leasing, este necesară și o analiză. În toate operațiunile economice, locul dominant este ocupat tocmai de conceptul de proprietate. Descrierea sa detaliată devine baza planificării afacerilor, care în viitor va determina direcția de dezvoltare a activităților financiare ale întreprinderii.
Care este proprietatea întreprinderii?
Înainte de a efectua o analiză a proprietății și a surselor formării sale, este necesar să se determine acest concept. Sub definiție se referă la valori care au o bază materială și nematerială. Împreună, sunt acele obiecte, conform cărora se desfășoară activitatea economică a întreprinderii. Prin astfel de valori se înțeleg diverse tipuri de lucruri, drepturi și obligații. Acestea se numesc active și pasive și, de asemenea, determină poziția financiară generală a organizației. Conform acestui fapt, apare un alt concept - succesiunea. Înseamnă transferul drepturilor și obligațiilor de proprietate de la o entitate la alta. Acest proces are loc la moștenire și, în consecință, la încetarea activității de către persoane juridice.
Analiza și evaluarea surselor de formare a proprietății întreprinderii include două tipuri de active corporale și necorporale:
- Depreciabile, a căror valoare face parte integrantă din prețul produselor finite;
- nu se amortizează, care fac parte din prețul mărfurilor finite doar la un moment dat.
Care sunt sursele de formare a proprietății?
Analiza surselor de formare a proprietății întreprinderii începe cu separarea acestora în funcție de criterii de clasificare. Criteriul principal este modul și locul în funcție de care se formează valorile. În acest sens, există două categorii principale de surse:
- resurse proprii;
- fonduri împrumutate.
Analiza surselor de formare a proprietății întreprinderii arată că această clasificare se formează datorită faptului că organizația nu este întotdeauna capabilă să își susțină activitățile în mod independent.Pentru a asigura dezvoltarea și competitivitatea decentă, companiile sunt obligate să împrumute de la alții. Desigur, dacă o întreprindere primește valori pe credit, atunci are imediat anumite obligații care sunt de altă natură, întrucât sunt formate în raport cu mai multe entități. Acestea din urmă includ angajații organizației, și debitorii și alte persoane. O analiză a dinamicii surselor de formare a proprietății permite specialiștilor să urmărească ponderea investițiilor străine. Acest lucru este necesar pentru a controla nivelul acestor fonduri în complexul proprietății agregate, deoarece nu o singură întreprindere nu poate face fără ele, dar ponderea predominantă a investițiilor financiare împrumutate este, de asemenea, nedorită.
Ce se referă la sursele proprii de formare?
Inițial, analiza surselor de formare a proprietății organizației include tocmai propriile sale. Până la urmă, din rezerve proprii s-a format capitalul inițial autorizat. De obicei, investiția inițială este o colecție de contribuții de la fondatorii organizației. Această sumă este cea care dă startul dezvoltării activităților financiare și economice ale întreprinderii. Valoarea capitalului este stabilită în statutul organizației și în alte documente constitutive.
O altă varietate de resurse proprii sunt acțiuni răscumpărate. Reprezintă diverse acțiuni, care sunt proporționale egale cu valoarea acțiunilor răscumpărate. Intervalul la care se determină valoarea lor este în intervalul de la intrarea în societate pe acțiuni până la lichidarea întreprinderii.
În cadrul capitalului de rezervă se asumă fonduri de rezervă, a căror valoare este stabilită în conformitate cu actele legale de reglementare și cu documentele charter ale organizației în sine. Capitalul de rezervă se formează în procesul de deducere a finanțelor din profitul net. Un astfel de „airbag” este necesar pentru a putea rambursa datoriile și pentru a acoperi pierderile în caz de circumstanțe neprevăzute.
O altă subspecie din categoria surselor proprii de formare a proprietății este capitalul plătit suplimentar, ceea ce este egal cu creșterea valorii amortizabile. Acest lucru se întâmplă în timpul procesului de reevaluare. O analiză a surselor de formare a proprietății organizației arată că aceasta este formată pe baza primei de acțiuni asupra valorilor mobiliare, precum și cu o creștere a cursului de schimb valutar (diferența este luată în raport cu capitalul investit inițial).
Următorul din această categorie este câștigul câștigat. Reprezintă tot profitul primit în ultima perioadă de raportare. Doar taxele și sumele necesare pentru formarea fondurilor specializate sunt deduse din venit.
Rezervele estimate sunt incluse în sumele estimate care au fost primite în timpul amortizării valorilor mobiliare sau în procesul de reducere a valorilor materiale.
Rezervele proprii includ și venituri din perioadele viitoare. Prin ei se înțelege prezentul.
Rezervele pentru cheltuielile viitoare sunt planificate în avans și sunt formate cu privire la costurile care pot apărea în curând.
Ultima din această categorie este finanțarea vizată. Se compune din finanțe care au fost alocate de persoane fizice sau juridice special pentru implementarea oricăror idei.
Ce se referă la sursele împrumutate?
De asemenea, analiza structurii surselor de formare a proprietății întreprinderii include o altă subspecie - acestea sunt fonduri împrumutate.
În primul rând, împrumuturile primite de la bănci sau alte organizații se încadrează în această definiție. Împrumuturile reprezintă pasive sub formă de sume de împrumut restante. În funcție de termen, acestea pot fi pe termen scurt și pe termen lung.De asemenea, include profitul din acțiunile emise și vândute și obligațiunile companiei.
Un grup separat distinge așezările sub diferite acorduri. Acestea se pot referi la livrări, creanțe de asigurare, dividende și depozitari.
Analiza compoziției structurii surselor de formare a proprietății include în fondurile dobândite și datoriile pentru distribuirea profitului. Această categorie constă în plăți de dividende din vânzarea de valori mobiliare. Dintre acestea, organizația plătește impozite și stinge sancțiuni.
În cazul în care impozitul pe venit crește, sunt prevăzute obligații pentru impozitul amânat. Organizația definește în mod deliberat o anumită parte pentru această situație, care poate apărea în perioadele de raportare curente sau viitoare.
Ce indicatori determină solvabilitatea?
Analiza proprietății și a surselor de constituire a unei entități economice include o determinare a solvabilității. Acest concept se referă la capacitatea unei entități comerciale de a-și rambursa datoriile. Această condiție trebuie îndeplinită chiar dacă toți creditorii cer simultan un împrumut. Acest indicator este considerat din mai multe părți. Pentru a face o evaluare finală, este necesar să se calculeze doi factori - solvabilitatea și lichiditatea activității.
Primul indicator stabilește dacă organizația este solventă, dacă compania este în măsură să ramburseze împrumuturile și să ramburseze datoriile. O condiție suplimentară este aceea că acest lucru trebuie făcut fără o decizie privind vânzarea de proprietăți.
Coeficientul are abrevierea Kpl. Valoarea optimă a acestui indicator nu trebuie să scadă sub unitate. Dacă această condiție este îndeplinită, atunci solvabilitatea va fi satisfăcută cu resursele materiale ale întreprinderii.
Solvabilitatea oferă o idee generală a pregătirii companiei de a rambursa datoriile la timp. Aceasta se aplică diferitelor tipuri de obligații, atât curente, cât și la distanță.
Ce caracterizează raportul de lichiditate?
Pentru a evalua cât de bine compania este capabilă să stabilească obligațiile cu un domeniu limitat, este introdus conceptul de lichiditate. Se caracterizează prin trei coeficienți. O analiză a proprietății și a surselor formării sale permite, grație calculului lor, să înțelegem cât de repede este posibil să se transforme obiecte reale în unități monetare.
Lichiditatea totală este prescurtată ca OKP. Un alt nume pentru această denumire este factorul de acoperire. Acesta este analizat atât în raport cu starea actuală, cât și cu dezvoltarea ulterioară a situației. Lichiditatea generală este necesară pentru a înțelege modul în care compania este capabilă să își îndeplinească obligațiile față de creditori. Raportul de acoperire arată raportul dintre un rublu de active și un rublu de datorii. Limita acestui raport este unitatea. Dar un indicator mai optim este o valoare de doi. Dacă lichiditatea totală este redusă, aceasta indică faptul că compania se află într-o situație destul de slabă, ceea ce dă dreptul de a vorbi despre o amenințare reală de faliment.
Pentru a analiza structura proprietății și sursele formării sale, este necesar să se țină seama de capacitatea organizației de a plăti creditori pentru un timp egal cu un ciclu de producție. Această definiție se potrivește clar conceptului de lichiditate rapidă. Este desemnat kbl. Abilitățile de plată se caracterizează prin plată în timp util în caz de probleme asociate cu vânzarea mărfurilor.
Raportul de lichiditate absolută arată proporția de obligații pe care organizația le poate îndeplini folosind resursele proprii. Dar obligațiile au un interval de timp mic, acestea sunt determinate de momentul actual.
Rata de lichiditate absolută are abrevierea Kab.l.În cazul acestui indicator, dependența este direct proporțională - cu cât este mai mare coeficientul, cu atât este mai bună fiabilitatea întreprinderii. Valoarea optimă este cuprinsă între 0,2 și 0,3.
Cum să evaluați probabilitatea de faliment?
Falimentul este insolvența întreprinderii, incapacitatea de a plăti facturile. Pentru a determina riscul și amploarea acestuia, merită să analizăm dinamica și structura surselor de formare a proprietății. Indicatorul riscului de faliment este exprimat printr-un coeficient special. Esența parametrului este exprimarea furnizării întreprinderii cu resurse proprii.
Acest raport are prescurtarea Koss. Reprezintă raportul altor doi indicatori - resursele materiale proprii și partea mobilă totală din cifra de afaceri a întreprinderii. În cazul optim, valoarea acestui indicator va fi peste 0,1. Îndeplinirea acestei condiții sugerează că o parte din activele circulate în numerar constă în finanțele proprii ale organizației.
Riscul falimentului este afectat și de raportul creanțelor la creanțe. Formula reflectă perfect numele acestui indicator. Adică, aceasta este suma creanțelor împărțită la suma conturilor plătibile. În acest caz, dependența este invers proporțională. Cu cât rezultatul este mai mare, cu atât este mai mare dependența organizației de împrumuturile acordate. Valoarea optimă este acest coeficient egal cu doi. În cazul în care indicatorul depășește acest număr, în companie există dificultăți și un risc crescut de faliment.
Ce este stabilitatea financiară?
Unul dintre cei mai importanți indicatori care joacă un rol esențial în activitatea economică a organizației este stabilitatea financiară. Este baza unei poziții stabile a întreprinderii și se caracterizează din diverse perspective. Primul indicator al durabilității este poziția generală a companiei pe piață. Dacă aparatul financiar permite manevrarea bugetului și asigură un proces de producție neîntrerupt, atunci acest lucru indică faptul că acest indicator este la un nivel ridicat. Evaluarea stabilității financiare poate oferi o analiză a surselor proprii de formare a proprietății întreprinderii.
Trei factori oferă o imagine de ansamblu a stabilității financiare. Primul se numește coeficient de autonomie. Acest indicator este desemnat ca Cavt. Valoarea este egală cu raportul dintre resursele proprii și valoarea întregului complex de proprietăți. Optimal este un indicator care depășește 0,5. Dacă această valoare scade, atunci aceasta indică faptul că independența este în scădere și există posibilitatea unor dificultăți financiare în viitorul apropiat.
De asemenea, o activitate economică încrezătoare, capacitatea de a rămâne la suprafață și de a se dezvolta în viitor poate fi estimată în funcție de cota investițiilor străine. Analiza structurii proprietății și a surselor formării acesteia ar trebui să arate predominanța ponderii resurselor proprii. Doar în această condiție putem spune că organizația este stabilă și independentă din punct de vedere economic.
Coeficientul de dependență este calculat separat. Doar arată cât de mult sunt fondurile împrumutate în structura proprietății și cât de mult sunt proprii. Acest indicator este exprimat în procente. Limita sa ajunge la cincizeci la sută.
Cât de eficient își folosesc propriile resurse, arată coeficientul de manevrabilitate. Indicatorul are abrevierea Km. În cazul în care rezultatul este sub zero, putem vorbi despre slaba capacitate de manevrabilitate a bunurilor personale. În general, nu există un anumit cadru pentru acest coeficient. Unii experți consideră că valoarea normală a acestui indicator este egală cu 0,5.Cu toate acestea, se crede că, cu cât este mai mare acest indicator, cu atât compania se poate adapta la schimbările condițiilor pieței.
Ce este inclus în proprietate?
Pentru a desfășura cu succes activități financiare și economice, întreprinderea trebuie să aibă un anumit complex de proprietăți. Acesta din urmă este un obiect pentru care organizația are drepturi. Întreprinderea în sine este, de asemenea, un complex de proprietăți, dar este clasificat drept imobiliar. Structura și analiza proprietății și sursele formării sale în organizație este imposibilă fără a ține cont de tot ceea ce este inclus în componența sa. Acestea sunt atât obiecte mobile, cât și imobile. Aceasta include atât terenul în sine, cât și facilitățile deținute de această organizație, materii prime și bunuri produse, deprecieri, mărci și mărci comerciale, drepturi și datorii.
Imobilul include toate acele obiecte, a căror mișcare și mișcare nu pot fi realizate fără încălcări semnificative. Acest grup este luat în calcul și de un specialist care analizează proprietatea și sursele formării sale. Un exemplu sunt pădurile, clădirile și structurile, chiar și cele care sunt în construcție. Aceasta a inclus unele vehicule, cum ar fi aeronave, inclusiv nave spațiale, precum și nave maritime și fluviale.
Toate aceste facilități trebuie să fie înregistrate de stat. În plus față de valorile materiale, drepturile de proprietate, managementul economic, managementul operațional, utilizarea permanentă și posesia moștenită pe viață ar trebui fixate în același mod.
Proprietatea mobilă este tot ceea ce nu este inclus în categoria anterioară. În cele mai multe cazuri, nu este necesar să parcurgeți procedura de înregistrare de stat pentru aceste obiecte. Există însă anumite excepții care sunt prevăzute de lege.
Ce este legat de proprietatea intangibilă?
De o mare valoare sunt tocmai elementele intangibile ale proprietății care creează o imagine unică a companiei, disting întreprinderea de concurenți, făcând-o unică. O astfel de proprietate se formează în diferite etape ale ciclului de viață al întreprinderii. Aceasta include tot ceea ce vă permite să rămâneți pe linia de plutire. Acestea sunt mărci comerciale și tehnologii secrete și baza de clienți, personal calificat și contracte rentabile.
Principalul element intangibil este reputația organizației, care se formează datorită atitudinii celorlalți. O reputație bună vă permite să atrageți și să păstrați ambii parteneri de afaceri noi și să construiți o bază de clienți permanentă. Datorită acestui lucru, puteți economisi ceva timp.
O reputație bună este și absența cauzelor judecătorești cu profil înalt. Acestea pot fi reduse la minimum prin relații bune cu autoritățile locale și cu societatea.
De asemenea, a fost dezvăluit că situația din cadrul companiei afectează în mod direct costul de producție. Într-adevăr, datorită lucrului bun, bine coordonat al echipei, probabilitatea pierderilor și costurilor este redusă. Acest lucru se datorează faptului că practic nu există riscuri de comportament angajat inconsistent și imprevizibil, deoarece toată lumea știe că poate fi asigurat și ajutat. În număr, acest lucru se poate traduce în costuri de tranzacție reduse. Acest lucru sugerează că, pe lângă gestionarea financiară, o întreprindere ar trebui să stabilească un sistem de valori etice.
Cum se face o concluzie despre rezultatele analizei?
Desigur, analiza proprietății și sursele formării acesteia implică formarea unui fel de concluzie. Într-adevăr, pentru diferite domenii, aceiași indicatori pot indica lucruri complet diferite. De exemplu, sectorul de fabricație se caracterizează prin prezența unei cantități mari de capital și active imobilizate. Principalele resurse financiare ale acestor întreprinderi sunt concentrate asupra acestora. Situația din sectorul comercial este exact opusă.
Deci, putem concluziona că, pe lângă evaluarea complexului imobiliar, este necesar să înțelegem scopul analizei și să putem interpreta corect rezultatele obținute în funcție de situația actuală a întreprinderii, poziția pe piață și sectorul de producție.